دکتر محمد مصدق با شرط تصویب طرح اجرای قانون ملی شدن صنعت نفت، نخست وزیری را در اردیبهشت 1330 پذیرفت. براساس طرح ملی شدن صنعت نفت دولت باید اقدام به:
خلع ید شرکت نفت ایران و انگلیس
تنظیم اساسنامه شرکت ملی نفت
فروش نفت به نرخ عادلانه به مشتریان اقدامات دولت در این زمینه ها آغاز شد.
عکس العمل انگلستان در مقابل اقدامات دولت:
شکایت از ایران به دیوان بین المللی لاهه
تهدید ایران از طریق ورود رزم ناوهای خود
موضع گیری آیت الله کاشانی، اعلام جهاد بود، به دلیل اعمال نفوذ انگلیس اقدام دولت برای استخدام کارشناس در زمینه نفت از کشورهای دیگر به جایی نرسید .کشتی ها از بارگیری نفت ایران خودداری می کردند .در نهایت آخرین واحد پالایشگاه آبادان تعطیل شد .خنرانی دکتر مصدق در نشست شورای امنیت سازمان ملل متحد درباره ملی شدن صنعت نفت ایران دکتر مصدق در پاسخ به شکایت انگلستان در شورای امنیت ، اسنادی از دخالت دولت انگلستان در امور داخلی ایران ارائه و در نهایت رای شورا به نفع ایران پایان یافت .به دلیل قطع صادرات نفت و تحریم اقتصادی انگلیس، دولت دچار مشکلات اقتصادی شد.